هل تعتبر Dunkin ’Brands استثمارًا رائعًا؟
مع أسهم مجموعة دانكن براندز (NASDAQ: DNKN) يتم تداولها بحوالي 40.06 دولارًا أمريكيًا ، هل DNKN عرض ، انتظر وشاهد أم ابق بعيدًا؟ دعنا نحلل السهم بالأقسام ذات الصلة من إطار عمل الاستثمار في ورقة الغش:
C = محفز للسهم حركة
هناك العديد من النقاط المهمة التي يجب تغطيتها لـ Dunkin '، ولكن دعنا أولاً نلقي نظرة على ما تقدمه Dunkin' Donuts فيما يتعلق بالطعام والمشروبات. يمكن أن يخدم هذا غرضين ، وهما إعلام المستثمرين بما قد يستثمرون فيه ، وإبلاغ جميع القراء بما قد يأكلونه أو يشربونه في المستقبل القريب.
حتى لو كنت متكررًا لـ Dunkin 'Donuts ، فليس من المحتمل أنك تعرف القائمة بأكملها. يدخل معظم الأشخاص إلى Dunkin ’Donuts وهم يعرفون بالضبط ما يريدون. هذا له علاقة كبيرة إما بإدمان طفيف على الكافيين (لا تقلق ، هذا طبيعي تمامًا) أو الرغبة في تناول كعكة الدونات أو الآيس كريم. حسنًا ، دعنا نصل إليه.
الجديد! اكتشف فكرة أسهم جديدة كل أسبوع بأقل من تكلفة صفقة واحدة. انقر هنا للحصول على أوراق الغش الأسبوعية للأسهم الخاصة بك الآن!سندويتشات الإفطار
بيكون بيض و جبن
ماذا درس بيتون مانينغ في الكلية
Big N 'Toasted
خبز بياض البيض
بيض و جبن
ساندوتش فطور دونات جليزد
بيض وجبنة
بيض و جبنة نقانق
ساندوتش فطور نقانق تركي
التفاف الاستيقاظ
سندويشات مخبوزات
ساندوتش سلطة دجاج
سندويتشات دجاج
لحم الخنزير والجبن
تكساس توست بالجبنة المشوية
سلطة التونة و سلطة الدجاج
سندويتشات تونة سالاس
ديك رومي ، شيدر ولحم مقدد
مخبز
بيجلز وبيجل تويست
بسكويت
دانشيز
دونات
هاش براونز
الكعك
Munchkins (حتى الاستخفاف)
كم عمر مدرب الكباش
المشروبات الساخنة
نكهات المشروبات
Box O 'Joe
كابتشينو
دنكاتشينو
أعربت
شكولاته ساخنة
قهوة ساخنة
شاي ساخن
لبن
شوكولاتة ساخنة بالنعناع
الفانيليا تشاي
مشروبات مثلجة
نكهات المشروبات
القهوة المثلجة
مثلج لاتيه
شاي حلو مثلج
شاي مثلج
مشروبات مجمدة
بيري بلاست كولاتا
بلو راسبيري كولاتا
قهوة كراميل مجمدة
كوولاتا قهوة مجمدة
قهوة موكا مثلجة
كولاتا شوكولاتة ساخنة
مينوت مايد أورانج كولاتا
توت العليق لايم كولاتا
كولاتا فراولة
الفانيليا فول كولاتا
في المنزل تخمير
حزم K-Cup
قهوة معبأة
الشاي المعبأ
يجب أن يكون هناك شيء في تلك القائمة ستستمتع به! وهذا بدوره هو الهدف. Dunkin 'جيد جدًا في جذب عملاء جدد يصبحون بعد ذلك مخلصين للعلامة التجارية. تتطلع Dunkin 'أيضًا إلى اختراق غرب نهر المسيسيبي. إذا نجحت ، فقد يؤدي إلى فرص نمو كبيرة. تهدف الإدارة أيضًا إلى إضافة ما بين 300 و 600 وحدة في الولايات المتحدة هذا العام وحده. غالبًا ما تكون الشركات التي تفتح متاجر / مطاعم واثقة جدًا من آفاقها المستقبلية. وتجدر الإشارة أيضًا إلى أن هذا يحدث في بيئة تقوم فيها معظم الشركات بإغلاق المتاجر / المطاعم ، أو على الأقل خفض التكاليف بطريقة ضخمة. كل ما قيل ، هذا النمو يأتي بتكلفة. لدى Dunkin 'بعض المخاوف الجوهرية المتعلقة بالديون. من ناحية أخرى ، اتخذت الإدارة خطوات استراتيجية لإدارة الديون بشكل أفضل.
القلق النهائي هنا هو أن Dunkin 'تجد نفسها فجأة في بيئة اقتصادية أضعف حيث يعاني سوق الأسهم من تصحيح حاد وزيادة أسعار الفائدة. ومع ذلك ، فقد كان هذا مصدر قلق لفترة طويلة ، وفي حين أن القلق له ما يبرره ، فإنه لا يصبح حقيقة واقعة. من المحتمل أن المستثمرين الأذكياء يخطئون ببساطة في تقدير السوق ويقللون من قوة الزخم الصعودي الحالي في السوق.
أين ذهب بومر إسياسون إلى الكلية
يوضح الرسم البياني أدناه بعض الأساسيات الأساسية لماركات Dunkin 'Brands ، شركة ستاربكس (NASDAQ: SBUX) ، و ماكدونالدز كورب. (رمزها في بورصة نيويورك: MCD). قد يتساءل بعض القراء لماذا كرسبي كريم دوناتس (NYSE: KKD) ليست مدرجة في القائمة ، ولكن كما يعترف جيمس مورغان ، الرئيس التنفيذي لشركة Krispy Kreme ، فإن Dunkin 'Brands و Starbucks هي شركات مشروبات إلى حد كبير بينما تركز Krispy Kreme بشكل أكبر على الكعك.
| DNKN | SBUX | MCD | |
| زائدة P / E. | 42.75 | 32.25 | 18.17 |
| إلى الأمام P / E. | 22.13 | 24.13 | 15.70 |
| هامش الربح | 15.90٪ | 10.80٪ | 19.79٪ |
| ROE | 19.24٪ | 28.97٪ | 36.59٪ |
| التدفق النقدي التشغيلي | 139.86 م | 2.55 ب | 7.02 ب |
| العائد الربحي | 1.90٪ | 1.30٪ | 3.20٪ |
| موضع قصير | 7.80٪ | 1.30٪ | 1.00٪ |
دعونا نلقي نظرة على بعض الأرقام الأكثر أهمية قبل تكوين رأي حول هذا السهم.
T = العناصر الفنية مختلطة
كان أداء Dunkin ’جيدًا خلال العام الماضي وكذلك منذ عام حتى الآن ، ولكن الزخم تباطأ. هل يمثل ذلك فرصة شراء أم يجب أن يكون بمثابة علامة تحذير؟
| 1 شهر | منذ بدلية العام ز حتى اليوم | سنة واحدة | 3 سنوات | |
| DNKN | -0.11٪ | 21.87٪ | 30.56٪ | 1.11٪ |
| SBUX | 5.42٪ | 19.14٪ | 23.51٪ | 150.0٪ |
| MCD | -3.28٪ | 12.81٪ | 16.71٪ | 58.54٪ |
عند 40.06 دولارًا أمريكيًا ، يتم تداول Dunkin 'فوق متوسطاتها.
| 50 يوم ثانوية | 39.85 |
| 200 يوم ثانوية | 36.24 |
E = نسبة حقوق الملكية إلى نسبة الدين ضعيفة
نسبة الدين إلى حقوق الملكية لشركة Dunkin 'أضعف بكثير من متوسط الصناعة البالغ 0.90. في البيئة الاقتصادية الحالية ، من الممكن الابتعاد عن استخدام الكثير من الرافعة المالية لدعم النمو. ومع ذلك ، سيكون هناك ثمن يجب دفعه في النهاية.
| الدين إلى حقوق الملكية | نقدي | دين طويل الأمد | |
| DNKN | 5.32 | 179.19 م | 1.84 ب |
| SBUX | 0.10 | 1.70 ب | 549.60 م |
| MCD | 0.84 | 1.87B | 12.80 ب |
E = الأرباح كانت ثابتة
تتحسن الأرباح والإيرادات باستمرار على أساس سنوي.
| السنة المالية | 2009 | 2010 | 2011 | 2012 |
| ربح (دولار) بالملايين | 538 | 577 | 628 | 658 |
| EPS المخفف (دولار) | غير متوفر | 0.28 | 0.32 | 0.93 |
بالنظر إلى الربع الأخير على أساس سنوي ، تحسنت الإيرادات والأرباح. كانت كل من الإيرادات والأرباح متسقة دون أن تكون مثيرة للإعجاب بشكل مفرط على أساس تسلسلي.
| ربع | 31 مارس 2012 | 30 يونيو 2012 | 30 سبتمبر 2012 | 31 ديسمبر 2012 | 31 مارس 2013 |
| ربح (دولار) بالملايين | 152.37 | 172.39 | 171.72 | 161.70 | 161.86 |
| EPS المخفف (دولار) | 0.21 | 0.15 | 0.26 | 0.32 | 0.22 |
دعنا الآن نلقي نظرة على الصفحة التالية لمعرفة الاتجاهات والاستنتاج. هل هذا المخزون نتيجة أم انتظر وانظر أم ابق بعيدًا؟
T = الاتجاهات تدعم الصناعة
انخفضت تكلفة القهوة بنسبة 24 في المائة خلال العام الماضي ، مما ساعد الصناعة كثيرًا. تراجعت أسعار القهوة عن أدنى مستوياتها ، لكن لا يُتوقع أن ترتفع إلى أعلى ما لم يكن هناك حدث جوي كبير يؤثر بشكل كبير على أسعار السلع.
الجديد! اكتشف فكرة أسهم جديدة كل أسبوع بأقل من تكلفة صفقة واحدة. انقر هنا للحصول على أوراق الغش الأسبوعية للأسهم الخاصة بك الآن!استنتاج
تتمتع Dunkin 'بعلامة تجارية قوية ، ومن المحتمل أن تصبح أقوى في السنوات القادمة. كانت الإيرادات السنوية ونمو ربحية السهم ثابتة ، والهوامش مثيرة للإعجاب. من ناحية أخرى ، يتم تداول Dunkin ’حاليًا بأرباح تبلغ 43 ضعفًا. لذلك ، لا يوجد هامش كبير للخطأ. علاوة على ذلك ، كان أداء الأسهم دون المستوى خلال الشهر الماضي ولا تزال إدارة الديون مصدر قلق.
Dunkin 'من السهل جدًا اكتشافها عندما يتعلق الأمر بأداء الأسهم. لم يتم طرحها للاكتتاب العام لفترة طويلة ، ولكن منذ الاكتتاب العام الأولي ، تم تداولها إلى حد كبير مع السوق. لذلك ، إذا كنت تعتقد أن السوق الأوسع لا يزال لديه أرجل ، فإن Dunkin هو مخرج. إذا كنت لا تعتقد أن السوق له أرجل ، أو أن الانهيار المفاجئ يمكن أن يقضي على سنوات من المكاسب ، فإن Dunkin 'انتظر وانظر. يتفق العديد من المستثمرين على أن السوق لا تزال قائمة ، لكنها لن تنتهي بشكل جيد. لا أحد يعرف على وجه اليقين. سيخبرنا الوقت.
يمكن أن يساعد استخدام إطار عمل قوي للاستثمار مثل هذا في تحسين مهارات انتقاء الأسهم. لا تضيعوا دقيقة أخرى - انقر هنا واحصلوا على أوراق الغشاش المختارة الآن.
لا ينبغي اعتبار كل المحتوى المنشور نصيحة مهنية. يرجى إجراء البحث الخاص بك والتشاور مع مستشار مالي محترف قبل اتخاذ أي قرارات استثمارية. ليس لدي أي وظائف في هذا المخزون.
