مهنة المال

كيف تتحقق مما إذا كان الوسيط الخاص بك يقوم بتغيير حسابك الاستثماري

ما الفيلم الذي يجب رؤيته؟

يوم الأسبوع:

النوع:

يكتب: فيلم مسلسل

المصدر: Thinkstock

المستشارون الماليون مثل أي مهنة - هناك مهنة جيدة وهناك سيئة. طالما يتم تعويض المستشارين الماليين عن طريق العمولات ، فإن بعض عديمي الضمير سيواصلون محاولة إثراء أنفسهم من خلال حسابات التداول المفرطة.

كم عمر فيكي غيريرو ووي

التموج هو تداول مفرط من قبل الوسيط في حساب العميل إلى حد كبير لتوليد العمولات. تنشأ المطالبات المتغيرة من تضارب المصالح المتأصل عندما يتم تعويض المستشار المالي من خلال العمولات المكتسبة في شراء وبيع الأوراق المالية نيابة عن العميل.

إذن ما هي العلامات التحذيرية التي تشير إلى أن الوسيط الخاص بك قد يقوم بضرب حسابك؟ عادةً ما تكون أفضل القرائن هي المستندات التي تتلقاها من شركة الوساطة الخاصة بك.

يتعين على شركات الوساطة إرسال تأكيدات إليك بعد كل معاملة. ما لم تكن متداولًا نشطًا ومتطورًا ، فلا ينبغي أن يكون هناك الكثير من التداول في حسابك. بالنسبة للمستثمرين المحافظين على المدى الطويل ، من الحكمة العامة أن استراتيجيات الشراء والاحتفاظ هي أفضل طريقة للذهاب. لذلك ، إذا كنت تتلقى تأكيدات مرة أو مرتين في الأسبوع ، أو 10 مرات أو أكثر في الشهر ، فقد يكون هذا بمثابة علامة تحذير على أن الوسيط الخاص بك يتداول بشكل مفرط في حسابك.

هناك وثيقة أخرى تطلبها معظم شركات الوساطة والتي قد تكون دليلًا وهي الوثيقة التي يتم إنشاؤها في أي وقت يتم فيه تحويل صندوق مشترك أو راتب سنوي إلى صندوق مشترك آخر أو راتب سنوي. نظرًا لأن الصناديق المشتركة والمعاشات لها حمل مقدمًا بشكل عام ، إذا باع العميل هذا النوع من الاستثمار بعد فترة وجيزة من شرائه ، فغالبًا ما ترسل شركة الوساطة إلى العميل خطابًا يؤكد أن هذا هو ما يريد القيام به أو قد يطلب من العميل التوقيع استمارة تقر بأن هذا هو ما يريدون القيام به. تقوم شركات الوساطة بذلك لأن مثل هذه المعاملات يتم إجراؤها غالبًا بواسطة وسطاء يتطلعون إلى زيادة العمولات إلى أقصى حد وتريد شركات الوساطة التأكد من أن العميل على دراية بتأثير المفاتيح. لذلك إذا تلقيت عددًا من هذه النماذج ، فقد يكون هذا أيضًا علامة تحذير.

دليل آخر هو قيمة الحساب التي تنخفض على الرغم من تحرك السوق الصعودي ، أو الذي ينخفض بشكل أسرع من السوق المتحرك نحو الأسفل. ستعمل العمولات غير الضرورية على تآكل الحساب والتسبب في ضعف أداء الحساب مقارنة بالسوق. على هذا النحو ، يمكن أن تكون الخسائر الكبيرة أفضل دليل على أن الحساب يتم تداوله بشكل مفرط.

إذا كنت ضحية للتموج ، فإن دعوى تحكيم FINRA ضد المستشار المالي أو صاحب عمل المستشار المالي هي غالبًا أفضل طريقة لاسترداد الأضرار التي تكبدتها نتيجة للتداول المفرط للوسيط.

لتحديد ما إذا كان لديك مطالبة قابلة للتطبيق لاسترداد خسائرك المتضاربة ، ضع في اعتبارك أن هناك ثلاثة عناصر أساسية يجب يتم إثباتها من أجل إثبات أن الحساب قد تم تداوله بشكل مفرط. هذه العناصر هي (1) السيطرة ، (2) الإفراط في التداول ، و (3) العلم.

يشير مصطلح التحكم إلى ما إذا كان الوسيط مسؤولاً عن التداول (أي أن التداول لم يتم بناءً على طلب المستثمر). يتضمن هذا عادةً إثبات أن الوسيط يمتلك إما سيطرة صريحة أو ضمنية على الحساب. أسهل طريقة لإثبات السيطرة هي عندما يمنح العميل سمسار البورصة سلطة تقديرية لتداول الحساب من خلال توقيع اتفاقية تداول تقديرية. بشكل أكثر شيوعًا ، على الرغم من ذلك ، يتم إنشاء التحكم من خلال إثبات أن الوسيط لديه سيطرة 'فعلية' على الحساب ، كما هو الحال عندما يتبع العميل دائمًا توصيات الوسيط.

العنصر الثاني للادعاء المتخبط هو إثبات أن الحساب تم تداوله بشكل مفرط (أو تم تحريكه). يعتمد تحديد ما إذا كان هناك تداول مفرط في الحساب كليًا على نوع الحساب والمستثمر المعني والأهداف الاستثمارية للحساب. تنص قاعدة FINRA Rule 2111 بشأن الملاءمة على أن الاضطراب قد يكون واضحًا إذا حدث تداول لا يتوافق مع الأهداف المالية للعميل ، وتحمل المخاطر ، ومعرفة استراتيجيات الاستثمار.

يتم تحديد التموج على الرغم من ذلك بشكل عام من خلال النظر في نسبة الدوران. معدل الدوران هو المبلغ الإجمالي للمشتريات التي تمت في الحساب مقسومًا على متوسط الرصيد الشهري في الحساب. ثم يتم حساب هذه النسبة سنويًا (بقسمة النتيجة على عدد الأشهر المتضمنة للحصول على نسبة شهرية ، ثم ضرب هذه النتيجة في 12). لقد وجدت المحاكم أنه في حسابات الأوراق المالية بالتجزئة ، بالنسبة للمستثمر المحافظ ، فإن معدل الدوران السنوي الذي يبلغ اثنين يشير إلى التقلص ، ومن أربعة يُفترض ، ومن ستة أو أكثر ، يُعد أمرًا قاطعًا للتداول المفرط.

devon toews المتعلقة بـ jonathan toews

أخيرًا ، لإثبات أن حسابًا ما تم تحريفه ، يجب عليك إنشاء مركز أو نية. على هذا النحو ، يجب عليك أيضًا إثبات أن المستشار المالي أفرط في تداول الحساب مع نية محددة الاحتيال ، أو على الأقل التجاهل المتهور لمصالح العميل. ينطوي التموج ، في جوهره ، على تضارب في المصالح حيث يسعى الوسيط أو التاجر إلى تعظيم أجره في تجاهل لمصالح العميل. إذا كان مستوى التداول مرتفعًا بدرجة كافية ، فإن الدافع لإنشاء مثل هذه العمولات المرتفعة ، بطبيعته ، غالبًا ما يكون كل ما هو ضروري لإرضاء عنصر العلم.

المصدر: Getty Images

عادةً ما تكون الأضرار في حالة التداول المفرطة هي أي عمولات أو نفقات زائدة دفعها العميل وأي خسائر فعلية لمحفظة العميل ناتجة عن الاضطراب. حتى في السوق المتحرك نحو الأعلى ، قد يحق للمستثمر الحصول على تعويض إذا ثبت أن الحساب كان متضخمًا. على سبيل المثال ، قد تكون الأضرار هي مكسب السوق الذي كان يجب أن يحدث لو تم استثمار الحساب بشكل مناسب.

قد تكون الادعاءات المتضاربة معقدة ويصعب إثباتها في بعض الأحيان. تقوم شركات السمسرة دائمًا بتوظيف شركات الدفاع عن الأوراق المالية ذات الخبرة للدفاع عنها في هذه المطالبات. إذا كنت تعتقد أنك ضحية تموج من قبل شركة الوساطة أو المستشار المالي الخاص بك ، فمن المستحسن أن تستشير محامي أوراق مالية ذو خبرة.

د. داكستون وايت هو الشريك الإداري لشركة The White Law Group، LLC ، وهي شركة محاماة وطنية للاحتيال في الأوراق المالية وتحكيم الأوراق المالية ومحاماة حماية المستثمر. لقد مثل مستثمرين في كل ولاية أمريكية تقريبًا ورفع أكثر من 500 دعوى تحكيم من قبل FINRA. اكتشف المزيد عن White at www.WhiteSecuritiesLaw.com . تويت في تضمين التغريدة ويمكن العثور عليها على Facebook هنا .