هل تستطيع JetBlue مواكبة الصناعة؟

ما الفيلم الذي يجب رؤيته؟

يوم الأسبوع: الاثنين يوم الثلاثاء الأربعاء يوم الخميس جمعة السبت الأحد

النوع:  رائع دراما كوميديا إثارة المحقق

يكتب:  فيلم   مسلسل

يعرض

أرسل لي عبر البريد الإلكتروني عرض على الموقع

مع أسهم شركة الخطوط الجوية جيت بلو (NASDAQ ”target = _blank> ناسداك: JBLU ) يتم التداول بحوالي 5.75 دولارًا أمريكيًا ، هل JBLU حدث أم لا ، أم انتظر وانظر ، أم ابق بعيدًا؟ دعنا نحلل السهم بالأقسام ذات الصلة من إطار عمل الاستثمار في ورقة الغش:

E = نسبة حقوق الملكية إلى نسبة الديون غير ملحوظة

تقدمت كل شركة طيران في الصناعة تقريبًا بطلب إفلاس في السنوات القليلة الماضية ، وتعكس البيانات المالية ذلك. تقع نسبة الدين إلى حقوق الملكية لشركة JetBlue البالغة 1.54 بين منافسيها الرئيسيين ، مع شركة الخطوط الجوية الجنوبية الغربية (NYSE ”target = _blank> بورصة نيويورك: LUV ) مسجلاً 0.46 فقط (لم تضطر الشركة أبدًا إلى رفع دعوى إفلاس) ، و United Continental Holdings، Inc. (NYSE ”target = _blank> بورصة نيويورك: UAL ) في الساعة 6.70 (يتحدث عن نفسه).

نحتاج أيضًا إلى النظر في إجمالي الديون وإجمالي النقد المتوفر ، والذي يبلغ 2.92 مليار دولار لديون JetBlue و 1.06 مليار دولار نقدًا. هذا بالمقارنة مع ساوث ويست عند 3.23 مليار دولار من الديون ، و 3.24 مليار دولار نقدًا ، و United Continental عند 12.24 مليار دولار ديون ، و 6.68 مليار دولار نقدًا.

كم فريق لعب تشارلز باركلي لصالحها

T = المؤشرات الفنية على الرسم البياني للأسهم غير ملحوظة أيضًا

اعتبارًا من 21 ديسمبر ، كان سعر السهم أعلى بنسبة 11.77 في المائة من متوسطه المتحرك البسيط لمدة 20 يومًا ، أو SMA ؛ 13.34 في المائة فوق المتوسط ​​المتحرك البسيط لـ 50 يومًا ؛ و 16.95 بالمائة فوق المتوسط ​​المتحرك البسيط لـ 200 يوم.

منذ بداية عام 2012 ، كان سعر السهم في اتجاه تصاعدي ، حيث ارتفع بنسبة 13.28 في المائة هذا العام حتى الآن ، وارتفع بنسبة 8.61 في المائة على أساس سنوي.

كمعيار ، فإن ستاندرد آند بورز 500 ارتفع بنسبة 11.99 في المائة هذا العام حتى الآن ، وزاد بنسبة 13.03 في المائة على أساس سنوي.

للمقارنة ، ارتفعت أسهم ساوث ويست بنسبة 24.38 في المائة هذا العام حتى الآن ، في حين ارتفعت أسهم يونايتد كونتيننتال بنسبة 27.99 في المائة.

E = الأرباح صلبة

حققت JetBlue مكاسب في الإيرادات في ثلاث من الأعوام الأربعة الماضية ، حيث لم تتجاوز 3٪ في عام 2009 بعد الأزمة المالية. تمكنت شركة الطيران من زيادة الإيرادات بنسبة تزيد عن 15 في المائة في كل عام من السنوات الأخرى ، مع نمو بنسبة 19 في المائة في عام 2011.

السنة المالية	2007	2008	2009	2010	2011
ربح (دولار) بالملايين	2842	3،392	3292	3،779	4،504
EPS المخفف (دولار)	0.06	-0.37	0.21	0.31	0.28

نمو الأرباح ليس متسقًا. تلقت الشركة ضربة هائلة خلال الأزمة وأبلغت عن خسارة فادحة نسبيًا ، لكنها تعافت إلى حد كبير. تخلل عامين من نمو صافي الأرباح انخفاضًا بنسبة 9 في المائة (ثلاثة سنتات فقط) في عام 2011.

نمت إيرادات JetBlue في ثلاثة من الأرباع الأربعة الماضية.

ربع	30 سبتمبر 2011	31 ديسمبر 2011	31 مارس 2012	30 يونيو 2012	30 سبتمبر 2012
ربح (دولار) بالملايين	1،195	1146	1،203	1،277	1،308
EPS المخفف (دولار)	0.11	0.08	0.09	0.16	0.14

يمكن أن تروي الشركة قصة أفضل على صعيد الأرباح. ربعين من نمو الأرباح محاط بالانخفاضات في ديسمبر والأربعين الأخيرة. من المعروف أن صناعة الطيران كثيفة رأس المال وقد دفعت ثمناً أعلى من معظمها بسبب الرياح المعاكسة للاقتصاد العالمي.

E = أداء ممتاز مقارنة بالأقران

يفضل العديد من المستثمرين العائد على حقوق الملكية كمقياس رئيسي لتشخيص مدى جودة أداء الشركة. يأتي الأداء التشغيلي لشركة JetBlue على رأس منافسيها ، حيث يبلغ العائد على حقوق المساهمين 8.31 بالمائة. ويقارن ذلك بجنوب غرب مع عائد على حقوق المساهمين يبلغ 7.34 ، ويونايتد كونتيننتال مع عائد حقوق ملكية يبلغ -11.65 في المائة.

هوامش التشغيل مهمة أيضًا لتقييم المخزون. على هذا المقياس أيضًا ، تتفوق JetBlue على منافستها بهامش 8.41 في المائة. هذا بالمقارنة مع Southwest عند 3.99٪ ، و United Continental عند 1.47٪.

استنتاج

لم يكن أداء سهم JetBlue على الرسم البياني للأسهم متكافئًا تمامًا مع بعض منافسيها ، ولكن عند المقارنة جنبًا إلى جنب ، ليس من السهل التخلص من شركة النقل هذه. تحتفظ بهامش مرتفع على الرغم من نمو المخزون البطيء ولديها عبء ديون معقول تمامًا.

لمن هو جو فلاكو متزوج

يحافظ المحللون على متوسط ​​السعر المستهدف للسهم عند 6.96 دولار ، بارتفاع بنسبة 21 في المائة عن سعر الإغلاق في 21 ديسمبر. لكن هؤلاء المحللين أنفسهم يميلون أيضًا إلى التصنيف 'Hold'.

لهذا السبب ، والمقاييس المذكورة أعلاه ، فإن JetBlue هي لعبة انتظار وشاهد. يجب على المستثمرين الذين يتطلعون إلى استثمار أموالهم في العمل البحث عن الأسهم الجاهزة للتفوق في الأداء.

يمكن أن يساعد استخدام إطار عمل قوي للاستثمار مثل هذا في تحسين مهارات انتقاء الأسهم. لا تضيعوا دقيقة أخرى - انقر هنا واحصلوا على أوراق الغشاش المختارة الآن.